В России работают 36 негосударственных пенсионных фондов. 2024 год — их звездный час, начала действовать программа сбережений с государственным софинансированием. За пару месяцев люди уже вложили в нее 17 млрд рублей. Кому достанется прибыль? Кто стоит за НПФ и как вообще поделен рынок? Пенсия.про разбирается и объясняет.
Большинство негосударственных пенсионных фондов образовались еще в 90-е или в начале 2000-х. Первоначально НПФ были поголовно связаны с бизнесом или госучреждениями. До сих пор существуют кэптивные НПФ, обслуживающие интересы в первую очередь определенной компании. Этот рынок в целом очень концентрированный, топ-10 крупнейших НПФ занимают на нем более 90 %.
Негосударственные пенсионные фонды открывают счета клиентам, инвестируют их деньги через управляющие компании и берут за это комиссию. Сбережения вкладчиков делятся на два типа: накопления (деньги по накопительной части пенсии) и резервы (деньги по добровольным негосударственным программам, в том числе корпоративным пенсиям и личным счетам). Представляем десятку крупнейших НПФ.
Содержание
Крупнейший негосударственный пенсионный фонд в 2024 году. 869 млрд рублей активов, 16 % от доли рынка, более 9 млн вкладчиков. Единственный и постоянный акционер — ПАО «Сбербанк России». Прямой владелец Сбербанка — Фонд национального благосостояния России (50 % +1 акция), то есть правительство. Такой негосударственный государственный пенсионный фонд.
В 2021 году Сбербанк прикупил НПФ «Ренессанс пенсии», и это был фонд с иностранными корнями. Но потом из-за санкций от актива пришлось спешно избавляться.
Одна из главных фишек фонда СберНПФ — он есть практически везде, потому как действует в отделениях родного банка. Работает с 1995 года, названия не менял, принадлежность очевидна, в общем, есть все условия, чтобы стать крупнейшим НПФ по объему пенсионных накоплений.
Относительно молодой фонд, создан в 2014 году после реорганизации НПФ «Газфонд». Учредитель в лице акционерного общества «НПФ Газфонд» сейчас владеет лишь 39 % через компанию «Кит финанс пенсионный администратор». Остальное контролирует бизнесмен Анатолий Гавриленко — финансист, основатель брокерской компании «Алор». Его сын, Анатолий Гавриленко-младший, возглавляет УК «Лидер» (работает с активами «Газфонда»). Еще ряд управляющих компаний, подконтрольных Гавриленко, управляют средствами НПФ «Открытие» и ВТБ.
УК «Лидер» и «Газфонд пенсионные накопления» связывают с хорошим знакомым президента Владимира Путина петербургским бизнесменом Юрием Ковальчуком и страховой компанией «СОГАЗ».
«Газфонд пенсионные накопления» — это почти 719 млрд рублей активов и более 13 % доли рынка. А еще это высокая прибыль для клиентов по итогам прошлого года и более 6 млн клиентов.
Очень крупный и заканчивающий свое существование фонд. Сейчас НПФ «Открытие» занимает более 12 % рынка с объемом активов в 668 млрд рублей. До недавнего времени фонд на 99,9 % принадлежал одноименному банку «Открытие».
История банка впечатляет. Одним из соучредителей был Борис Минц (олигарх, работал в правительстве при Ельцине, был другом Чубайса). Другой основатель — Вадим Беляев (банкир, инвестор, экс-партнер Минца по теннису и тоже очень небедный человек). После кризиса 2008 года именно «Открытие» стало санатором многих лопающихся банков и превратилось в огромную структуру. В 2013 году Минц вышел из «Открытия» и пошел заниматься разными НПФ.
Вадим Беляев развивал и укрупнял бизнес. Банк все больше денег получал на санирование других кредитных организаций или покупал их. В 2017 году купил «Росгосстрах». И почти сразу же ЦБ РФ объявил о санации «Открытия». Весь бизнес перешел под контроль государства.
Но это не помешало негосударственному пенсионному фонду стать гигантом: в 2018 году объединились НПФ «ЛУКОЙЛ-Гарант», «НПФ электроэнергетики» и «НПФ РГС» под общим названием «Открытие». Сразу же новый фонд стал одним из крупнейших, уступив только Сбербанку. Ну а теперь и банк, и НПФ перешли к группе ВТБ. Андрей Костин писал письмо Владимиру Путину о своих намерениях. Сделка состоялась. В этом году всех клиентов НПФ «Открытие» переведут в «ВТБ Пенсионный фонд». Юрлицо некогда крупнейшего пенсионного фонда уже ликвидировано.
Беляев уехал за рубеж, ЦБ РФ пытается взыскать с него убытки. Минц и его семья тоже покинули страну, бизнесмена заочно арестовали.
Снова «Газфонд»? Да. Этот НПФ существует с 1994 года, и именно от него отпочковался НПФ «Газфонд пенсионные накопления». Бизнес поделили. Новому фонду отдали счета по накопительным пенсиям, а эта структура стала работать только с негосударственным пенсионным обеспечением. И преуспела — активы оцениваются в 609 млрд, это более 11 % рынка. И это при том, что у фонда есть только резервы, накопительными пенсиями он не занимается.
Что касается связанных с фондом лиц, официально НПФ учредили «Газпром» и его «дочки», сейчас на них приходится 41,5 % акций. Страховая компания «СОГАЗ» распоряжается 33,3 %, управляющая компания «Лидер» — 25 %, а Газпромбанк еще 0,2 %.
Президент фонда — Юрий Шамалов. Его брата Кирилла Шамалова называют бывшим зятем Путина. А отца, Николая Шамалова, — одним из учредителей легендарного петербургского дачного кооператива «Озеро». Ну а «Лидер» — это Анатолий Гавриленко и, возможно, Юрий Ковальчук.
Пенсионный фонд железнодорожников пятый по доле рынка, около 10 %, активы оцениваются в 549 млрд рублей. Фонд был основан в 90-е, учредители — Транскредитбанк, «Торговый дом РЖД», профсоюз железнодорожников. Фонд работал как некоммерческая организация. А в 2018-м трансформировался в акционерное общество «НПФ «Благосостояние», крупнейшим акционером которого стал Газпромбанк (49,5 %). Вторая по величине доля досталась РЖД (25 %), остальное получили родственные РЖД структуры. До сих пор фонд ориентирован — на железнодорожников.
Сколько существует
интернетфонд, столько лет и попадаются в Сети жалобы на то, что участие в этом фонде носит добровольно-принудительный порядок.
Свои средства здесь хранят более миллиона человек. Фонд — лидер по объему пенсионных резервов, вкладчики разместили здесь 551 млрд рублей.
Из крупнейших фондов «Благосостояние» — один из двух фондов этого топа, у которого агентство «Эксперт РА» отозвало рейтинг. Это произошло еще в 2018 году, но в тот момент рейтинг был максимальным — ruAAA.
Этот фонд — детище «Роснефти» (топ-менеджер — Игорь Сечин). Сначала фонд работал только в регионах присутствия этого нефтяного гиганта, затем начал расширяться, в 2016 году к корпоративной базе сотрудников «Роснефти» добавилась база сотрудников «Башнефти». Через три года фонд стал частью ГК «Регион», поглотил НПФ «Согласие», «Образование», «Социальное развитие».
ГК «Регион» — одна из крупнейших инвестиционных компаний: пенсионные фонды, страховые компании, банки, лизинг, строительство, брокерские услуги, депозитарий. Владелец группы компаний — Сергей Судариков, частый гость рейтинга «Форбс». Председатель совета директоров — Сергей Менжинский, первый вице-президент «Роснефти».
В планах было стать самым большим негосударственным пенсионным фондом, слив активы и базу клиентов НПФ «Будущее», «Достойное будущее», «Большой» и «Перспектива». Активы превысили бы 900 млрд рублей. Но в 2022 году от этих планов отказались. Сейчас активы составляют 376 млрд рублей.
Еще один «банковский» НПФ. Таким количеством активов, как Сбербанк, похвастать не может — 351 млрд рублей, около 6 % рынка. Но это пока. ВТБ поглощает «Открытие», новый фонд имеет все шансы стать самым крупным.
Группа ВТБ — государственная. Головная организация — банк ВТБ, предправления — Андрей Костин, который держит под собой это кресло с 2002 года.
Акции ВТБ — источник печальных шуток инвесторов. Дороже всего они были в момент первичного размещения. Но вкладчики не устают ожидать рост котировок.
«ВТБ Пенсионный фонд» стал одним из первых негосударственных пенсионных фондов, которые проводили срочные и пожизненные выплаты за счет средств пенсионных накоплений. До сих пор в фонде хранится замороженная пенсия миллионов человек.
Фонд был образован аж в 1994 году, тогда он назывался «Доброе дело» и был связан с бизнесами Владимира Потанина (олигарх первой волны, его называют автором залоговых аукционов, купил по этой схеме «Норильский никель»). Потом фонд взял имя «Райффайзен» (и перешел к одноименному банку), затем холдинг «Сафмар» Михаила Гуцериева забрал фонд себе, он стал называться «Сафмар». На этом этапе он присоединил к себе еще несколько НПФ. Ну а сейчас это еще один фонд ГК «Регион».
«Достойное будущее» занимает восьмое место по активам, 301 млрд рублей, почти так же, как и у недостойного просто «Будущего».
И снова «Будущее», да. Довольно молодой пенсионный фонд, был создан в 2014 году. Изначально он был частью НПФ «Благосостояние», затем РЖД решил разделить накопления и резервы, накопительные пенсии перевели в отдельный фонд, который приобрел инвестиционный холдинг O1 Group. В 2015 году предправления стал Алексей Кудрин, экс-глава Минфина и экс-председатель Счетной палаты. Затем «Будущее» объединилось с НПФ «Стальфонд» (фонд «Северстали»), новый фонд стал третьим по величине.
На этом этапе одним из бенефициаров НПФ был Борис Минц. С 2015 года у фонда начались проблемы: накопления оказались во «Внешэкономбанке», который прогорел. Затем под санацию попал банк «Открытие», его акции рухнули, а фонд был крупным миноритарным акционером. Следом — санация «Промсвязьбанка», куда фонд перевел 12 млрд рублей прямо перед решением ЦБ РФ.
Теперь фонд принадлежит группе компаний «Регион». Его доля на рынке — 5,5 %, активы оцениваются в 292 млрд рублей. Достаточно солидные цифры. Большая часть средств вкладчиков — это деньги по накопительной пенсии.
С официальными владельцами этого пенсионного фонда все достаточно понятно. Его еще в 90-е учредила «Транснефть», и до сегодняшнего дня нефтепроводной компании принадлежит 100 % фонда. Ну а непосредственно «Транснефть» принадлежит Росимуществу.
НПФ сейчас входит в десятку крупнейших, активы составляют 152 млрд рублей. И большая часть приходится на пенсионные резервы.
Рейтинговое агентство «Эксперт РА» последний раз подтверждало надежность этого фонда в далеком 2016 году (А++, «исключительно высокий уровень надежности» со стабильным прогнозом), — и тогда же его отозвало из-за отказа фонда «Транснефть» актуализировать рейтинг.
ПАО «Транснефть» — государственная монополия. По идее, все ее доходы должны идти во благо государства. В СМИ периодически всплывают скандальные истории о странных сделках с некоторыми персоналиями. Упоминались финансист Илья Щербович, братья Магомедовы, член Совфеда Александр Скоробогатько, бывший управляющий делами президента Владимир Кожин, Ротенберги и другие уважаемые люди.
Мы используем файлы Cookies
При посещении сайта осуществляется обработка Cookies-файлов. Порядок и условия обработки, способ запрета такой обработки описаны в Политике конфиденциальности
